الاعتماد المستندي والتحصيل المستندي
في الاعتماد المستندي يدفع البنك مقابل مستندات مطابقة: المطابقة الشكلية أهم من السلعة المسلّمة فعلاً. والتحصيل المستندي أقل تكلفة لكنه لا يضمن الدفع، فيُقصر على الأطراف المعروفة منذ سنوات.
- اعتماد غير قابل للإلغاء ومعزَّز، بالاطلاع أو بالأجل
- المستندات المطلوبة: سند الشحن، الفاتورة، الشهادات
- التحفظات المستندية: الوقاية والتصحيح
الضمانات والاعتماد الاحتياطي والتغطية التأمينية
تغطي الاعتمادات الاحتياطية والضمانات البنكية حالة الإخلال لا الدفع الاعتيادي. ويكمل تأمين ائتمان الصادرات التغطية ضد مخاطر الدولة والمخاطر التجارية للمشتري.
- ضمانات حسن التنفيذ والدفعة المقدمة والعطاءات
- اعتماد احتياطي عند أول طلب وفق URDG/ISP98
- بوالص ائتمان التصدير والمخاطر السياسية
السيولة: الخصم والتخصيم والفورفيتنغ
البيع بأجل 90 أو 180 يوماً لا يوجب تجميد النقد: يمكن التنازل عن الحق دون حق الرجوع أو خصم الكمبيالات المقبولة. وتُقاس التكلفة كمعدل سنوي فعلي على المبلغ المحصّل فعلاً بما يشمل العمولات.
- تخصيم دولي بحق الرجوع أو بدونه
- فورفيتنغ حقوق متوسطة الأجل وخصم الكمبيالات
- تمويل المخزون وأوامر الشراء
أهم النقاط
- في الاعتماد المستندي تتقدّم مطابقة المستندات على حسن النية.
- الضمانات تغطي الإخلال ولا تحل محل أداة الدفع.
- قارن تكلفة تمويل التجارة بتكلفة المخاطر التي يلغيها.
أسئلة متكررة
- متى يفيد الاعتماد المستندي المعزَّز؟
- عندما تكون المخاطرة في البنك المُصدر أو في بلد المشتري: التعزيز ينقل التزام الدفع إلى بنك من الدرجة الأولى في بلد البائع.
- ما الفرق بين التخصيم والفورفيتنغ؟
- التخصيم ينقل محافظ حقوق تجارية قصيرة الأجل وغالباً متجددة؛ أما الفورفيتنغ فيخصم حقوقاً فردية متوسطة الأجل دون حق الرجوع، عادةً بضمان كمبيالات أو أفال بنكي.